{"id":29433,"date":"2026-07-08T16:53:24","date_gmt":"2026-07-08T14:53:24","guid":{"rendered":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/?p=29433"},"modified":"2026-07-08T16:53:26","modified_gmt":"2026-07-08T14:53:26","slug":"kredit-sa-ogranicenom-kamatnom-stopom-sta-znaci-kada-kamata-ima-plafon","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/stambeni-krediti\/kamate-i-rate\/kredit-sa-ogranicenom-kamatnom-stopom-sta-znaci-kada-kamata-ima-plafon-29433\/","title":{"rendered":"Kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom: \u0161ta zna\u010di kada kamata ima plafon"},"content":{"rendered":"\n

Kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom zvu\u010di kao sigurnija verzija promenljive kamate: kamata mo\u017ee da se menja, ali ne mo\u017ee da pre\u0111e unapred odre\u0111enu granicu. <\/p>\n\n\n\n

Za kupca stana to mo\u017ee zna\u010diti manji rizik od naglog rasta rate, ali samo ako jasno razume \u0161ta je ta\u010dno ograni\u010deno, koliko dugo ograni\u010denje traje i koliko tu za\u0161titu pla\u0107a. Ovaj model naj\u010de\u0161\u0107e polazi od promenljive kamatne stope, ali uz postavljen maksimalni nivo do kog kamata mo\u017ee da poraste. <\/p>\n\n\n\n

Kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom: \u0161ta kupac zapravo bira<\/h2>\n\n\n\n

To zna\u010di da kredit i dalje prati ugovorenu formulu, referentnu stopu i mar\u017eu banke, ali kamata ne mo\u017ee pre\u0107i granicu koja je ugovorena ili propisana va\u017ee\u0107im pravilima.<\/p>\n\n\n\n

Kod evroindeksiranih kredita klju\u010dna referentna stopa naj\u010de\u0161\u0107e je Euribor.<\/a> Narodna banka Srbije, preko edukativnog portala Tvoj novac<\/a>, obja\u0161njava da promenljiva kamatna stopa zavisi od promenljivih faktora, pa se sa njihovom promenom mo\u017ee menjati i obaveza korisnika kredita. Zato kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom nije isto \u0161to i fiksna kamata. Rizik postoji, samo ima gornju granicu.<\/strong><\/p>\n\n\n\n

\"Plafon
Kod kredita sa ograni\u010denom kamatnom stopom va\u017eno je proveriti da li je ograni\u010dena nominalna kamata, efektivna kamata ili ukupna mese\u010dna rata.<\/figcaption><\/figure>\n\n\n\n

Za\u0161to kupci razmatraju ovaj model<\/h2>\n\n\n\n

Kupci naj\u010de\u0161\u0107e gledaju ovaj model kada \u017eele vi\u0161e sigurnosti nego kod obi\u010dne promenljive kamate, ali ne \u017eele ili ne mogu da prihvate potpuno fiksnu kamatu. U periodima nestabilnih kamata, plafon mo\u017ee delovati kao razumna za\u0161tita ku\u0107nog bud\u017eeta. Ipak, za\u0161tita nikada nije besplatna. Banka mo\u017ee ograni\u010denje da ura\u010duna kroz vi\u0161u po\u010detnu kamatu, druga\u010diju mar\u017eu, kra\u0107i period va\u017eenja plafona ili stro\u017ee uslove odobrenja. Zato se kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom ne poredi samo sa promenljivom kamatom, ve\u0107 i sa fiksnom i kombinovanom kamatom.<\/strong><\/p>\n\n\n\n

Gde je razlika u odnosu na fiksnu kamatu<\/h2>\n\n\n\n

Najve\u0107a gre\u0161ka je kada kupac pomisli da je plafon kamate isto \u0161to i fiksna kamata. Nije. Kod fiksne kamate korisnik zna kamatu za ugovoreni period. Kod ograni\u010dene kamate kamata mo\u017ee da raste ili pada, ali ne mo\u017ee pre\u0107i unapred definisanu granicu.<\/strong><\/p>\n\n\n\n

Zato je najva\u017enije pitanje \u0161ta je ta\u010dno ograni\u010deno: nominalna kamatna stopa, efektivna kamatna stopa, mar\u017ea banke, referentna stopa ili ukupna mese\u010dna rata. To nisu iste stvari. Ako je ograni\u010dena samo nominalna kamata, drugi tro\u0161kovi i dalje mogu uticati na ukupnu cenu kredita.<\/p>\n\n\n\n

\u0160ta ka\u017ee NBS okvir<\/h2>\n\n\n\n

Narodna banka Srbije, <\/a>kao regulator bankarskog tr\u017ei\u0161ta, poslednjih godina posebno ure\u0111uje pitanje maksimalnih kamatnih stopa kod stambenih kredita. NBS objavljuje ograni\u010denja nominalnih kamatnih stopa u skladu sa Zakonom o za\u0161titi korisnika finansijskih usluga, uklju\u010duju\u0107i periode na koje se ta ograni\u010denja odnose.<\/p>\n\n\n\n

To je va\u017eno jer pokazuje da ograni\u010denje kamate mo\u017ee biti deo regulatornog okvira, a ne samo komercijalna ponuda banke. Ipak, za kupca je presudan konkretan ugovor: koja kamata va\u017ei, kako se menja, kada se uskla\u0111uje i da li plafon traje tokom celog roka otplate ili samo u odre\u0111enom periodu.<\/strong><\/p>\n\n\n\n

\"Kredit
Kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom mo\u017ee smanjiti rizik rasta kamate, ali kupac mora znati \u0161ta je ta\u010dno ograni\u010deno.<\/figcaption><\/figure>\n\n\n\n

Za\u0161to je Euribor va\u017ean kod kredita u evrima<\/h2>\n\n\n\n

Kod kredita indeksiranih u evrima Euribor je \u010desto deo formule promenljive kamatne stope. Euriborom administrira European Money Markets Institute,<\/a> odnosno EMMI, koji je ovla\u0161\u0107eni administrator pod nadzorom European Securities and Markets Authority, odnosno ESMA.<\/p>\n\n\n\n

Evropska centralna banka, odnosno ECB, ne odre\u0111uje direktno ratu stambenog kredita u Srbiji, ali njene odluke o klju\u010dnim kamatnim stopama uti\u010du na \u0161ire kamatno okru\u017eenje u evrozoni. Zato kupac ne treba da gleda samo po\u010detnu ponudu banke, ve\u0107 i na\u010din na koji se referentna stopa koristi u ugovoru.<\/p>\n\n\n\n

\u0160ta obavezno proveriti pre potpisivanja<\/h2>\n\n\n\n

Pre nego \u0161to prihvati kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom, kupac treba da pita banku koliki je maksimalni nivo kamate, koliko dugo va\u017ei ograni\u010denje, da li se odnosi na NKS ili EKS, koja je mar\u017ea banke, koji referentni indeks ulazi u formulu i \u0161ta se de\u0161ava ako tr\u017ei\u0161ne kamate padnu.<\/strong><\/p>\n\n\n\n

Treba proveriti i efektivnu kamatnu stopu, jer EKS pokazuje \u0161iru cenu kredita od nominalne kamate. NBS na portalu Tvoj novac obja\u0161njava da EKS poma\u017ee korisniku da uporedi uslove pod kojima razli\u010dite banke nude iste kredite. Zato kredit sa plafonom kamate ne mora automatski biti najjeftiniji, \u010dak i kada deluje sigurnije.<\/p>\n\n\n\t

\n\t\t
\n\t\t\t\n\t\t\t\t
\n\t\t\t\t\t
\n\t\t\t\t\t\t

Pratite nas na<\/p>\n\t\t\t\t\t\t\"\"\n\t\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t\t\t

\n\t\t\t\t\t\t\n\t\t\t\t\t\t\t\n\n\t\t\t\t\t\t\t\n\n\t\t\t\t\t\t\t\n\t\t\t\t\t\t<\/picture>\n\t\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t\t<\/div>\n\t\t\t<\/a>\n\t\t<\/div>\n\t<\/div>\n\n\n\n

Kome ovaj model mo\u017ee da odgovara<\/h2>\n\n\n\n

Ovaj model mo\u017ee odgovarati kupcima koji \u017eele za\u0161titu od velikog rasta kamate, ali prihvataju da rata ipak mo\u017ee da se menja. Posebno mo\u017ee biti zanimljiv doma\u0107instvima sa stabilnim prihodima koja ne \u017eele da sav rizik rasta referentnih stopa ostane na njima.<\/p>\n\n\n\n

Sa druge strane, kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom<\/strong> nije dobar izbor ako kupac ve\u0107 po\u010detnu ratu uzima na granici svojih primanja<\/em>. Plafon mo\u017ee ubla\u017eiti rizik velikog skoka, ali ne re\u0161ava problem previsoke po\u010detne obaveze.<\/p>\n\n\n\n

Plafon kamate nije isto \u0161to i kredit bez rizika<\/h2>\n\n\n\n

Kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom mo\u017ee biti koristan model, ali samo ako kupac zna \u0161ta je ograni\u010deno, koliko dugo ograni\u010denje traje i koliko ta sigurnost ko\u0161ta. Plafon kamate smanjuje jedan deo rizika, ali ne uklanja potrebu da se uporede NKS, EKS, mar\u017ea, rok otplate i ukupan iznos koji \u0107e biti vra\u0107en banci. Zato kod ove vrste kredita najva\u017enije pitanje nije samo da li kamata ima plafon. Va\u017enije je \u0161ta se nalazi ispod tog plafona i koliko kupac za tu za\u0161titu zaista pla\u0107a.<\/p>\n\n\n\n

<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

Kredit sa ograni\u010denom kamatnom stopom deluje kao sigurnija verzija promenljive kamate, ali plafon kamate ne zna\u010di da je kredit bez rizika. Klju\u010dno je znati \u0161ta je ta\u010dno ograni\u010deno, koliko dugo za\u0161tita traje i koliko kupac za nju pla\u0107a.<\/p>\n","protected":false},"author":15,"featured_media":29435,"comment_status":"closed","ping_status":"0","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"footnotes":""},"categories":[20],"tags":[63,80,45],"class_list":["post-29433","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-kamate-i-rate","tag-finansiranje","tag-rokovi","tag-vodici"],"acf":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/29433","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/users\/15"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=29433"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/29433\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":29439,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/29433\/revisions\/29439"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/media\/29435"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=29433"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=29433"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.nekretnine.rs\/news\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=29433"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}